Chase dan bank-bank besar lainnya bukanlah – dan tidak akan pernah menjadi – bank komunitas

BENAR bank komunitasyang berbasis di komunitas lokal yang mereka layani, terbiasa dengan lembaga keuangan terbesar di negara ini yang menyesatkan masyarakat dengan berpikir bahwa mereka juga adalah “bank komunitas” dengan menggunakan kampanye pemasaran yang kreatif. Sumur Fargo menerapkan moniker tersebut pada cabang perbankan ritel yang digunakan untuk membuat rekening produk bank palsu untuk sekitar 2 juta konsumen, sedangkan aset bebas pajak senilai $171 miliar Serikat Kredit Federal Angkatan Laut menggunakan istilah tersebut untuk program instalasi militernya di luar negeri.

Meskipun pengamat industri yang menerapkan istilah tersebut ke lembaga keuangan terbesar di negara iniFaktanya, upaya yang dilakukan bank komunitas untuk melayani konsumen lokal dan usaha kecil tidak dapat ditiru oleh institusi terbesar.

Sementara Mengejar sedang merencanakan untuk membuka cabang di komunitas lokal sebagai bagian dari dorongan yang lebih luas ke wilayah Boston, Charlotte, Minneapolis, Philadelphia dan Washington, DC, konsolidasi industri perbankan yang telah berlangsung selama puluhan tahun yang diwakili oleh megabank senilai $4 triliun telah merugikan komunitas lokal dan hasil kampanye pemasaran berbasis Wall Street. Dengan perkiraan Federal Deposit Insurance Corp. bahwa 16,3 juta orang di sekitar satu dari tiga negara bagian AS akan memiliki akses fisik terbatas atau tidak sama sekali terhadap layanan perbankan arus utama tanpa kehadiran bank komunitas, meningkatnya konsentrasi industri telah membuat banyak komunitas Amerika berisiko kehilangan akses. ke jasa keuangan.

Hal ini mempunyai dampak nyata terhadap masyarakat setempat. Meskipun bank-bank besar mungkin mengambil simpanan di satu negara bagian dan memberikan pinjaman di negara bagian lain, bank komunitas mengenal nasabahnya dan menyalurkan pinjamannya ke lingkungan tempat para deposan tinggal dan bekerja. Bank komunitas tetap melayani nasabahnya di saat baik dan buruk.

Meskipun terdapat konsolidasi dan peniruan, bank komunitas tetap menjadi pilihan perbankan utama di komunitas lokal secara nasional. Menurut data Independent Community Bankers of America, 98% wilayah di AS memiliki setidaknya satu bank komunitas atau cabang bank komunitas – dibandingkan dengan hanya 64% yang dimiliki oleh bank-bank besar. Bank komunitas juga empat kali lebih banyak terdapat di masyarakat pedesaan (93% hingga 23%) dan tetap mempertahankan kehadiran perbankan fisik di 15% lebih banyak wilayah perkotaan dibandingkan bank komunitas yang lebih besar. Dan itu Federasi Philadelphia telah melaporkan bahwa meskipun bank komunitas menambah cabang antara tahun 2019 dan 2023, bank dengan aset lebih dari $50 miliar menyusutkan jejak cabang mereka hampir 13%.

Bukan hanya kedekatan mereka saja yang penting; filosofi perbankan relasionallah yang benar-benar membedakan mereka. Itu FDIC baru-baru ini melaporkan bahwa 90% bank komunitas memiliki pengambil keputusan pinjaman yang benar-benar bertemu dengan pemohon usaha kecil, dibandingkan dengan hanya empat dari 10 bank besar. Laporan tersebut juga menemukan bahwa bank-bank kecil memiliki keunggulan dalam hal fleksibilitas pemberian pinjaman dan dalam memberikan pinjaman kepada peminjam marjinal atau mereka yang tidak memiliki dokumentasi, termasuk perusahaan rintisan (startup). Model ini memungkinkan pengambilan keputusan yang lebih bernuansa yang tidak mudah disesuaikan dengan model transaksional yang terstandarisasi.

Tanggapan Washington terhadap kegagalan Silicon Valley Bank dan Signature Bank of New York tahun lalu menyoroti peran unik bank komunitas, dengan FDIC pengecualian bank-bank komunitas yang asetnya kurang dari $5 miliar dari penilaian asuransi simpanan yang lebih tinggi, mengakui stabilitas dan komitmen mereka yang tidak dapat ditandingi oleh bank-bank besar.

Sayangnya, konsolidasi industri yang terus berlanjut mencerminkan masih adanya masalah “terlalu besar untuk gagal” di negara ini, dimana segelintir bank besar menikmati jaminan pemerintah terhadap kegagalan karena risiko yang mereka timbulkan. Besarnya ukuran dan kompleksitas perusahaan yang “terlalu besar untuk gagal” mengarah pada praktik konsumen yang merugikan, mendorong perilaku berisiko yang membahayakan sistem keuangan kita dan membuat pembayar pajak tersandera oleh keinginan Wall Street.

Para bankir komunitas sejati dibingungkan oleh terciptanya keunggulan kompetitif yang tidak adil bagi bank-bank terbesar yang menikmati dukungan dana dari pembayar pajak, dampak buruk yang “terlalu besar untuk gagal” terhadap reputasi seluruh industri perbankan dan – mungkin yang paling membuat frustrasi – kontribusinya terhadap beban peraturan yang terus-menerus dan menindas yang dihadapi bank komunitas setiap hari.

Berkali-kali terjadi kesalahan yang dilakukan oleh bank-bank terbesar – mulai dari praktik pemberian pinjaman berisiko yang menyebabkan krisis keuangan tahun 2008 hingga penyitaan yang salah di Wells Fargo ke pengawasan perdagangan yang lemah di Chase — mengarah pada peraturan baru yang diterapkan pada bank komunitas yang melakukan hal yang benar terhadap nasabahnya, terlepas dari upaya pembuat kebijakan untuk menyesuaikan pengawasan peraturan. Peraturan-peraturan baru ini dapat mempunyai dampak buruk dengan mendorong institusi-institusi lokal keluar dari perbankan – yang selanjutnya akan mengkonsolidasikan industri ini ke tangan entitas-entitas terbesar dan paling tidak dapat dipercaya, seperti bank-bank besar seperti Chase. mendorong.

Bank-bank komunitas memiliki modal yang tinggi, gesit, dan karenanya lebih siap dibandingkan pesaing mereka yang lebih besar dalam menghadapi krisis ekonomi. Untuk mengatasi masalah konsolidasi industri perbankan dan “terlalu besar untuk gagal,” para pembuat kebijakan harus terus mempertimbangkan peningkatan standar permodalan, leverage dan likuiditas; batas konsentrasi yang lebih kuat; rezim resolusi yang lebih ketat; dan pembatasan penggunaan jaring pengaman federal.

Kongres mendatang dan pemerintahan Trump juga harus mendorong pertumbuhan perbankan dan ekonomi yang terlokalisasi. Hal ini mencakup mengatasi beban peraturan yang berlebihan yang dihadapi bank-bank komunitas, menyesuaikan peraturan dengan lebih baik bagi pemohon bank baru dan menyamakan kedudukan dengan perusahaan keuangan yang memiliki keunggulan kompetitif yang disponsori pemerintah, seperti credit unions, Sistem Kredit Pertanian dan perusahaan pinjaman industri.

Sementara itu, konsumen dan usaha kecil mempunyai kewenangan untuk menutup rekening bank besar mereka dan mencari bank komunitas lokal. Meskipun ada inisiatif percabangan di salah satu bank besar, model bisnis perbankan komunitas dibangun berdasarkan hubungan otentik dan investasi berkelanjutan kembali ke komunitas lokal – sebuah model yang jelas berbeda dari model institusi terbesar.