Pertumbuhan pinjaman di komedian mungkin relatif tidak terlalu besar sepanjang tahun 2025, dengan keuntungan yang berpotensi diimbangi oleh pembayaran pinjaman real estat komersial yang sedang berlangsung, kata para eksekutif pada hari Rabu.
Perusahaan induk yang berbasis di Dallas Bank Comerica memperkirakan pertumbuhan pinjaman rata-rata tahun ini akan tetap hingga 1% dari tahun ke tahun. Prospek suku bunga – yang memperkirakan penurunan suku bunga lebih sedikit setelah tiga kali pemotongan pada tahun 2024 – mendorong lebih banyak pembayaran pinjaman real estat komersial tahun ini dan “mungkin hingga tahun 2026,” kata Chief Banking Officer Peter Sefzik kepada para analis pada hari Rabu.
Yang pasti, komedian memulai tahun ini dengan “jalur pipa yang lebih baik” dibandingkan tahun lalu, kata Sefzik.
“Dan cakupannya cukup luas,” katanya saat laporan pendapatan kuartal keempat perusahaan. Namun “satu-satunya bisnis yang menurut kami tidak banyak aktivitas yang terjadi adalah (real estat komersial). Jadi… kami memperkirakan hal ini akan menjadi hambatan di tahun 2025.”
Tidak termasuk dampak dari pinjaman real estat komersial, milik Comerica prospek pertumbuhan pinjaman rata-rata sedikit lebih baik yaitu sebesar 2% dari tahun ke tahun. Perusahaan dengan aset senilai $79,3 miliar ini memproyeksikan tidak ada perubahan nyata dalam rata-rata pinjaman antara kuartal keempat, yang berakhir pada 31 Desember, dan kuartal pertama tahun 2025, tetapi memperkirakan pertumbuhan pinjaman triwulanan berurutan untuk sisa tahun ini.
Untuk kuartal keempat, rata-rata pinjaman sebesar komedian adalah $50,6 miliar, turun 4,1% dari tahun ke tahun dan mencerminkan pembayaran pinjaman real estat komersial. Bisnis tersebut sebagian besar terfokus pada pinjaman konstruksi, dan perusahaan “umumnya tidak berharap menjadi pemberi pinjaman permanen di bidang tersebut,” kata Chief Financial Officer James Herzog melalui telepon.
Simpanan rata-rata adalah $63,3 miliar, turun dari $66 miliar pada kuartal tahun lalu. Perusahaan sengaja mengurangi portofolio deposito berjangka yang berbiaya lebih tinggi dan kemudian memperkirakan rata-rata simpanan pada tahun 2025 turun sebesar 2% hingga 3%, kata Herzog.
Sementara itu, laba bersih adalah $170 juta, meningkat tajam dari kuartal yang sama pada tahun 2023 ketika laba bersih berjumlah $33 juta. Periode tahun lalu dipengaruhi oleh item-item tertentu, termasuk biaya khusus Federal Deposit Insurance Corp. sebesar $109 juta, kata bank tersebut.
Laba per saham mencapai $1,22, jauh dari ekspektasi. Analis yang disurvei oleh S&P Capital IQ memproyeksikan laba $1,28 per saham untuk kuartal ini.
Pendapatan bunga bersih mencapai $575 juta untuk periode tiga bulan, turun sekitar 1,5% dari periode tahun lalu. Pendapatan fee mencapai $250 juta, naik sekitar 26% dari tahun ke tahun.
Total pengeluaran berjumlah $587 juta, yang merupakan peningkatan dari $718 juta yang tercatat pada kuartal yang sama tahun 2023. Biaya terkait hukum meningkat $17 juta dibandingkan dengan kuartal ketiga.
Pendapatan bunga bersih diproyeksikan meningkat 6%-7% tahun ini, sementara pendapatan fee bisa naik sebesar 4%, kata perusahaan. Biaya diproyeksikan meningkat sekitar 3%.
komedian memiliki kuartal keempat yang sah. Pada pertengahan bulan November, mereka terlebih dahulu mengajukan gugatan terhadap Biro Perlindungan Keuangan Konsumen, menuduhnya melakukan melakukan penyelidikan yang terlalu agresif pengelolaan program Direct Express Departemen Keuangan.
Sekitar tiga minggu kemudian, CFPB menggugat milik Comerica anak perusahaan perbankan untuk layanan pelanggan yang diduga mengerikan terkait dengan perlakuannya terhadap masyarakat yang menerima manfaat melalui program tersebut. Dalam gugatannya, biro tersebut menuduh komedian membebankan biaya ATM ilegal kepada pelanggan, salah menangani keluhan penipuan, dan dengan sengaja menghentikan hampir 25 juta panggilan layanan pelanggan dari penerima.
Sebagai tanggapan, komedian mengatakan pihaknya akan “terus mempertahankan reputasinya sebagai agen keuangan untuk program Direct Express dan tetap berkomitmen untuk melayani pemegang kartu kami.”
milik Comerica kontrak dengan Departemen Keuangan untuk mengoperasikan program Direct Express akan berakhir pada 2 Januari. Bank of New York Mellon ditetapkan untuk mengambil alih kontrak yang menguntungkan keesokan harinya.
Selama milik Comerica laporan pendapatan kuartal ketiga pada bulan Oktober, Herzog mengatakan peralihan dari Direct Express “mungkin lebih lama,” mengingat “kompleksitas dan sifatnya yang kritis.”
komedian telah menjalankan program tersebut sejak tahun 2008. Pada akhir triwulan keempat, komedian memiliki sekitar $3,5 miliar simpanan yang terkait dengan program tersebut, katanya.
milik Comerica Masalah dengan Direct Express – yang memberikan manfaat federal pada kartu prabayar kepada 4,5 juta orang Amerika, termasuk mereka yang menerima Jaminan Sosial – telah terjadi selama beberapa waktu. Tahun lalu, laporan dari American Banker menunjukkan komedian menghadapi tuduhan bahwa mereka melanggar kewajiban kontrak dengan mengalihkan pengaduan penipuan dari pemegang kartu Direct Express ke vendor di Pakistan, dan juga dengan membagikan data sensitif pelanggan kepada vendor.
Menanggapi pertanyaan analis, para eksekutif pada hari Rabu menegaskan kembali bahwa dampak hilangnya simpanan Direct Express mungkin tidak akan terasa tahun ini atau bahkan mungkin tahun depan.
Pada bulan November, perusahaan tersebut mengatakan telah menandatangani perpanjangan layanan selama tiga tahun “untuk memungkinkan pengalihan layanan secara tertib” ke BNY.
Saham bank tersebut turun sekitar 4,6% pada tengah hari Rabu.
