Bagaimana bank milik orang kulit hitam berubah dari ‘penopang hidup’ menjadi ‘pertumbuhan eksplosif’

Optus Bank belum tumbuh seperti yang diharapkan CEO Dominik Mjartan saat ia bergabung dengan perusahaan tujuh tahun lalu. Perusahaan ini tumbuh dengan cara yang berbeda, dan lebih cepat, dari yang mungkin dibayangkan siapa pun.

Bank yang berpusat di Carolina Selatan, salah satu dari sekitar 20 bank milik orang kulit hitam di negara itu, berada dalam “kondisi kritis” pada tahun 2017, kata Mjartan. Sekarang, Optus telah meningkatkan asetnya lebih dari 1.000%, mengumpulkan lebih dari $100 juta ekuitas dan berhasil mencapai rencana bisnis yang menguntungkan.

Jadi Mjartan mengundurkan diri.

“Ada begitu banyak momen… selama setahun terakhir di mana saya berpikir, ‘Inilah saatnya,'” kata Mjartan.

Tujuh tahun dari rencana lima tahun, ia merasa cukup nyaman dengan jumlah uang yang dihasilkan bank, bersama dengan basis pendanaannya, untuk mengundurkan diri dari peran kepemimpinannya sehari-hari, meskipun ia akan tetap menjabat sebagai wakil ketua dewan bank.

Mjartan, yang berkulit putih, mengatakan ia juga ingin memberi jalan bagi serangkaian talenta beragam yang telah direkrut bank tersebut dalam beberapa tahun terakhir.

Benita Leftt, yang bergabung dengan Optus pada tahun 2022 sebagai chief operating officer, akan menjabat sebagai presiden bank. Kepala Bagian Kredit Reginald Webber dan Kepala Bagian Keuangan Javier Espido juga akan menjadi anggota tim eksekutif. Mjartan mengatakan, bank tersebut, “berdasarkan rancangannya,” belum memiliki rencana yang jelas untuk peran CEO tersebut.

“Itu adalah titik balik mungkin satu setengah tahun yang lalu,” kata Mjartan. “Saya berpikir, ‘Saya bisa menjadi penghalang untuk meraih kesuksesan lebih lanjut.'”

Kurang dari satu dekade lalu, kesuksesan apa pun tampak masih jauh.

Ketika krisis keuangan meletus pada tahun 2008, lembaga penyimpanan dana minoritas terpukul keras. Jumlah bank milik orang kulit hitam di AS telah berkurang setengahnya sejak Resesi Hebat — masa ketika kesenjangan sistemik yang berdampak pada masyarakat yang dilayani bank-bank tersebut semakin parah.

Mjartan ditunjuk untuk menyelamatkan bank tersebut oleh Ketua Paul Mitchell. Saat itu, Mitchell sedang menjaga agar bank tersebut tetap berjalan dengan bantuan sekelompok investor. Bank tersebut telah merugi sekitar $12 juta dalam sembilan tahun.

“Beberapa orang akan meninggalkannya karena (bank) memiliki begitu banyak aset yang tidak produktif. Tidak masuk akal untuk menanamkan modal di sana,” kata Mjartan. “Mereka berkata, ‘Lihat, ini bukan sekadar aset. Ini bukan sekadar bisnis atau proposisi nilai bisnis. Kita dapat memulai bank milik orang kulit hitam dengan biaya lebih murah daripada menyelamatkan bank ini.’ Namun, mereka tetap berinvestasi.”

Mitchell dan kelompok investor ingin menyelamatkan warisan bank yang berusia hampir seabad dan hampir 250 pemegang saham kulit hitamnya, kata Mjartan.

Sebelum menjabat sebagai kepala bank, Mjartan, yang berimigrasi ke AS dari Cekoslowakia saat remaja pada tahun 1990, telah memimpin lembaga penyimpanan keuangan komunitas di Arkansas. Ketika ia bergabung dengan Optus sebagai CEO, ia sendiri menginvestasikan modal yang signifikan, menjadi pemegang saham terbesar ketiga.

Pada tahun 2017, South Carolina Community Bank, yang pada saat itu dikenal sebagai Optus, merugi sekitar $150.000 per bulan. Depositonya menyusut, dan terkadang memiliki pinjaman bermasalah yang jumlahnya mencapai empat kali lipat dari total modalnya. Bank tersebut pernah terkena perintah persetujuan pada tahun 2010 yang membatasi jendela pinjamannya menjadi $500.000 dan membatasi suku bunga yang dapat dibayarkan kepada para deposan.

Mjartan mengatakan saat ia tiba, ia mencoba memangkas biaya dengan mematikan mesin kopi dan membayar kue ulang tahun karyawan dari kantongnya sendiri. Ia segera menyadari bahwa beberapa upaya awalnya untuk mengatasi modal bank yang menyusut, simpanan yang menurun, dan aset yang tidak produktif tidak mungkin dilaksanakan.

Misalnya, Mjartan awalnya mengira ia dapat mendatangkan ekuitas dan likuiditas dari orang-orang yang ingin dilayani Optus.

Kesalahpahaman umum tentang lembaga penyimpanan minoritas adalah bahwa mereka dapat berfungsi dengan model bisnis yang sama dengan bank komunitas tradisional, kata Nicole Elam, presiden dan CEO National Bankers Association, yang mendukung sektor tersebut.

“Jika Anda tinggal di komunitas yang (berpenghasilan rendah dan menengah) dengan kemiskinan yang terus-menerus, Anda tidak akan bisa mendapatkan simpanan yang Anda butuhkan,” kata Elam. “Anda harus memiliki model perbankan komunitas yang unik dan inovatif, di mana Anda mendatangi bank-bank besar dan perusahaan-perusahaan besar — ​​Anda mendatangi Wall Street — untuk mendapatkan simpanan tersebut sehingga Anda dapat mengembalikannya dan memberikan pinjaman.”

Mjartan, yang sekarang bertugas bersama Elam di dewan National Bankers Association, mengatakan Optus dengan cepat memisahkan sisi liabilitas dan aset dari strateginya. Pinjamannya difokuskan dan masih difokuskan pada peminjam yang secara historis kurang terlayani, yang menyumbang 97% dari pinjaman bank pada tahun 2023. Namun uang untuk mendanai pinjaman tersebut perlu datang dari tempat lain.

Pada tahun 2017, Mjartan meminta teman dan keluarga untuk menyimpan dana mereka di bank, kenangnya. Ia menghubungi orang-orang dari jaringan CDFI nasionalnya untuk menanyakan apakah mereka bersedia menjual pinjaman yang menghasilkan pendapatan kepadanya. Dewan direksi bank bergantian menyuntikkan modal secara bertahap.

Federal Deposit Insurance Corp. mencabut perintah persetujuannya pada tahun 2018, dan bank tersebut memperoleh laba untuk pertama kalinya dalam beberapa tahun. Secara perlahan, Optus keluar dari lubang itu.

Lalu, tidak begitu lambat, ia meledak.

Mulai tahun 2020, MDI, termasuk bank milik orang kulit hitam, mulai mendapatkan lebih banyak peluang dari program bantuan pemerintah terkait pandemi. Ada juga peningkatan investasi perusahaan dalam keberagaman dan inklusi setelah pembunuhan George Floyd, kata Elam.

“Kedua hal besar itu benar-benar membantu bank-bank (MDI) mengatasi kekurangan modal yang pernah terjadi sebelumnya yang dapat menyebabkan banyak dari mereka bangkrut,” kata Elam. “Jika Anda melihat secara historis kapan penutupan bank terjadi, khususnya di antara bank-bank minoritas dan bank-bank kulit hitam, penutupan tersebut terjadi di sekitar kemerosotan ekonomi. Ini adalah pertama kalinya Anda melihat… suntikan modal ke bank-bank kami.”

Sejak dimulainya pandemi Covid-19, Optus telah meraup ratusan juta dalam bentuk simpanan dari perusahaan seperti PayPalCitigroup, Jalan Negara dan Wells Fargo. Bank tersebut mengumpulkan lebih dari $100 juta dalam bentuk ekuitas antara investor institusional dan Program Investasi Modal Darurat Departemen Keuangan.

Optus berubah dari 500 pelanggan, sebagian besar di South Carolina, menjadi 2.000 di seluruh negeri di tengah pandemi. Sekarang, jumlah pelanggannya menjadi lebih dari 5.000.

Menurut data FDIC, bank-bank milik orang kulit hitam telah mengalami pertumbuhan besar dalam empat tahun terakhir, tetapi Optus telah berkembang pada tingkat yang lebih tajam daripada sebagian besar bank sejenisnya di bawah kepemimpinan Mjartan.

“Dia jelas mengalami pertumbuhan eksplosif yang melampaui sektor lainnya,” kata Elam. “Dan saya pikir mereka mampu melakukannya karena fokusnya yang berlebihan pada modal dan fokusnya yang berlebihan pada perolehan simpanan dari luar.”

Mjartan mengatakan salah satu momen paling membanggakannya baru-baru ini terjadi ketika bank tersebut mampu membayar dividen untuk pertama kalinya sejak 2006, dengan total hampir $10 juta. Modal Optus hanya setengah dari jumlah tersebut ketika ia datang pada 2017.

Saat Mjartan beralih dari jabatan sebagai pemimpin Optus, ia mengatakan bahwa pekerjaannya membantu MDI belum selesai. Ia akan tetap terlibat dengan bank tersebut, dan di South Carolina, tetapi ia juga ingin menjadi lebih besar.

“Saya ingin membantu bank lain menyempurnakan misi mereka, seperti yang dilakukan Optus Bank, dan benar-benar mengembangkannya secara eksponensial,” kata Mjartan. “Item dalam daftar keinginan saya, atau krisis paruh baya yang terjadi di awal, alih-alih membeli mobil sport, saya mungkin ingin membeli bank lain. … Menemukan platform berikutnya untuk perubahan itu dan benar-benar membangun bank untuk Amerika yang melayani semua orang.”