Kesepakatan hakim menjadi pukulan telak bagi tindakan keras Colorado terhadap pinjaman berbiaya tinggi

Negara bagian Colorado telah terkena pukulan dalam upayanya untuk mengenakan batasan suku bunga atas pinjaman yang diberikan kepada penduduknya.

Sekelompok kelompok perdagangan yang menggugat negara diberikan perintah awal untuk melakukan hal tersebut memblokir undang-undang Colorado yang menargetkan kemitraan antara fintech dan bank-bank milik negara untuk menawarkan pinjaman yang melebihi batas suku bunga negara.

Undang-undang Colorado, yang ditandatangani menjadi undang-undang tahun lalu, dijadwalkan mulai berlaku pada 1 Juli, namun keputusan tersebut membuat tidak mungkin untuk ditegakkan dalam banyak situasi. Undang-undang ini merupakan bagian dari upaya di banyak negara bagian untuk menindak pinjaman konsumen berbiaya tinggi.

Pertanyaan hukum dalam kasus ini berkisar pada bagaimana menafsirkan Undang-Undang Deregulasi Lembaga Penyimpanan dan Kontrol Moneter tahun 1980. Negara-negara bagian dapat memilih untuk tidak ikut serta dalam undang-undang federal dan menerapkan batasan suku bunga mereka sendiri atas pinjaman yang “dibuat di” negara bagian mereka sendiri.

Colorado berpendapat bahwa bahasa “buatan” mengacu pada lokasi peminjam dan bank, artinya jika peminjam berada di Colorado, di sanalah pinjaman dibuat.

Penggugat – Dewan Fintech Amerika, Asosiasi Bankir Industri Nasional, dan Asosiasi Jasa Keuangan Amerika – berpendapat dalam gugatan mereka bahwa “buatan” mengacu pada lokasi pemberi pinjaman.

Pada hari Selasa, Hakim Distrik AS Daniel Domenico setuju dengan penggugat, mengeluarkan perintah awal yang mencegah Colorado menerapkan batasan suku bunga pada bank komunitas atau anggota fintech kelompok perdagangan mana pun yang berbasis di luar negara bagian. Bank-bank yang didirikan secara nasional tidak tunduk pada hukum.

“Secara sederhana, pemberi pinjamanlah yang memberikan pinjaman; tidak ada yang menganggap diri mereka ‘melakukan pinjaman’ ketika mereka meminjam uang dari anggota keluarga atau membebankan biaya pada kartu kredit,” tulis Domenico. Oleh karena itu, jawaban atas pertanyaan di mana pinjaman ‘diberikan’ bergantung pada lokasi bank tersebut.

Kantor Kejaksaan Agung Colorado, yang disebut sebagai terdakwa dalam gugatan tersebut, menolak berkomentar mengenai “litigasi aktif”. Negara mempunyai kesempatan untuk mengajukan banding atas keputusan tersebut.

Para pendukung undang-undang Colorado berharap untuk melihat peningkatan pengawasan terhadap pinjaman konsumen berbiaya tinggi, terutama yang diterbitkan oleh bank-bank yang memiliki basis di negara-negara bagian dengan batas suku bunga yang longgar.

Lauren Saunders, direktur asosiasi di National Consumer Law Center, mengatakan menurutnya perintah tersebut “sangat salah dan memperkirakan keputusan tersebut akan dibatalkan saat naik banding.” Dia mengatakan poin kunci dari undang-undang ini adalah di mana peminjam berada.

“Hakim mengabaikan seluruh tujuan dari hak memilih untuk tidak ikut serta dan menafsirkannya sedemikian rupa sehingga tidak ada artinya,” kata Saunders.

Dia menambahkan bahwa “sebagian besar bank yang bertanggung jawab, sebagian besar fintech arus utama mematuhi hukum.”

Perusahaan-perusahaan yang menentang undang-undang tersebut berpendapat bahwa Colorado akan memutus banyak akses penduduknya terhadap kredit, dan akan membatasi persaingan antara bank-bank yang dikelola negara dan bank-bank yang memiliki piagam federal, yang tidak akan menghadapi pembatasan yang sama.

David Gossett, mitra di Davis Wright Tremaine dan pengacara utama penggugat, mengatakan dalam pernyataan yang telah disiapkan bahwa interpretasi negara bagian terhadap undang-undang tersebut bertentangan dengan hukum federal. Dia menambahkan bahwa undang-undang Colorado akan “menghilangkan akses terhadap produk kredit yang bertanggung jawab dan terjangkau dari orang-orang yang paling membutuhkan.”

Phil Goldfeder, CEO Dewan Fintech Amerika, mengatakan undang-undang tersebut akan membatasi operasi puluhan bank komunitas dan anggota fintech grup tersebut. Dia menambahkan bahwa hal ini akan berdampak pada puluhan ribu penduduk Colorado, yang akan kehilangan akses terhadap potensi kredit senilai ratusan juta dolar.

“Kami penuh harapan dan optimis bahwa ketika proses hukum selesai, Colorado akan terus bekerja sama dengan kami untuk menemukan keseimbangan guna memastikan akses terhadap kredit tanpa berpotensi merugikan konsumen Colorado,” kata Goldfeder.

Dia mengatakan bahwa menurutnya ada cara yang lebih baik untuk membatasi pinjaman predator daripada dengan memilih keluar dari undang-undang federal tahun 1980.

Dalam laporan singkat yang diajukan pada bulan April, Federal Deposit Insurance Corp. memihak negara bagian Colorado, yang berusaha untuk membatalkan kasus tersebut. FDIC menegaskan bahwa pinjaman diberikan di mana pun peminjam berada.

Alan Kaplinsky, penasihat senior di firma hukum Ballard Spahr, menyampaikan laporan singkat atas nama American Bankers Association dan Consumer Bankers Association untuk mendukung mosi keputusan awal, sebagian sebagai tanggapan terhadap pengajuan FDIC.

Kaplinsky mengatakan dalam sebuah wawancara bahwa jika penggugat memenangkan kasus mereka, “ironi utamanya” adalah bahwa hanya bank-bank milik negara di Colorado yang akan dikenakan pembatasan suku bunga.

“Salah satu cara untuk menjelaskannya adalah, Colorado telah menembak dirinya sendiri,” kata Kaplinsky. “Jika mereka menjalankan kebijakan tersebut di sini, dan industri ini terus unggul, maka hal ini tidak hanya akan menjadi sia-sia, namun juga menjadi bumerang bagi mereka.”

Kasus di Colorado ini merupakan yang pertama sejauh ini, namun Minnesota, Rhode Island, dan Nevada telah mengusulkan undang-undang penolakan serupa.