Apa strategi penarikan dana pensiun yang benar?

Saat Anda mempersiapkan masa pensiun, salah satu pertanyaan terbesar yang akan Anda hadapi adalah bagaimana Anda seharusnya mengelola aset pensiun Anda?

Di dunia yang lebih sederhana, Anda hanya punya beberapa pilihan. Selama beberapa dekade, pilihannya sederhana – pensiun dan Jaminan Sosial. Tidak perlu mengambil keputusan, Anda hanya menerima pembayaran bulanan.

Sekarang, dengan adanya 401(k), HSA, IRA, Roth 401(k), dll., mungkin agak membingungkan mengenai “strategi penarikan yang benar.”

Untungnya, ada jawabannya. Jawabannya tidak sederhana, tetapi dapat dipecahkan.

1. Berapa Banyak yang Akan Anda Belanjakan Setiap Tahun?

Sebelum Anda dapat mengetahui strategi penarikan yang benar, Anda perlu mengetahui berapa banyak yang akan Anda belanjakan setiap tahun.

Jika Anda menghabiskan $60.000 setahun, Anda tidak memerlukan strategi penarikan yang memberi Anda $120.000 setahun. Atau bahkan $100.000 setahun. Mungkin Anda menginginkan strategi yang memberi Anda $70.000 sehingga Anda bisa sedikit lebih boros, tetapi masih dalam kisaran.

Jika Anda tekun membuat anggaran, Anda memiliki titik awal yang baik. Anda dapat meninjau berapa banyak yang telah Anda belanjakan dalam beberapa tahun terakhir dan menyesuaikannya berdasarkan apa yang Anda harapkan untuk dilakukan di tahun-tahun pensiun Anda.

Jika belum, Anda harus meninjau kartu kredit dan laporan bank Anda secara manual.

Jika, misalnya, Anda telah menghabiskan $10.000 sebulan selama dua tahun terakhir, tidaklah tidak masuk akal untuk mengharapkan Anda menghabiskan jumlah yang sama dengan gaji pokok Anda.

Lalu sesuaikan berdasarkan rencana masa depan Anda. Jika Anda pensiun dari pekerjaan penuh waktu, dan sekarang memiliki lebih banyak waktu luang, Anda mungkin ingin menyesuaikan anggaran tersebut. Apakah Anda akan membutuhkan lebih banyak uang untuk membayar hobi tambahan? Apakah Anda akan membutuhkan lebih sedikit uang karena biaya perjalanan berkurang? Apakah Anda akan melunasi hipotek dalam jangka waktu tersebut, sehingga arus kas menjadi lebih leluasa? Apakah Anda ingin melakukan perjalanan tambahan satu atau dua kali setiap tahun? Apakah Anda akan mengunjungi keluarga atau teman?

(Saya sarankan menonton ceramah TEDx yang sangat populer ini tentang empat fase pensiun)

Terakhir, “cadangan” ekstra apa yang ingin Anda tambahkan ke anggaran Anda untuk semua pengeluaran lain-lain yang mungkin ingin Anda lakukan.

Bahkan setelah menjawab pertanyaan-pertanyaan tersebut, ini hanyalah titik awal tetapi merupakan titik awal yang penting. Dalam kebanyakan kasus, pengeluaran Anda akan meningkat saat pensiun dan Anda selalu dapat menyesuaikan penarikan berdasarkan apa yang sebenarnya Anda belanjakan.

Bahasa Indonesia: Pertimbangan lainnya adalah perawatan kesehatan. Jika Anda hanya memperhatikan pengeluaran Anda, Anda mungkin telah mengabaikan apa yang mungkin perlu Anda belanjakan untuk perawatan kesehatan dan perawatan jangka panjang seiring bertambahnya usia. Sebagian dari ini ditanggung oleh Medicare tetapi tidak semuanya. Fidelity memperkirakan bahwa seorang lajang berusia 65 tahun pada tahun 2023 mungkin memerlukan tabungan sebesar $157.500 (setelah pajak) untuk biaya perawatan kesehatan. Pasangan pensiunan rata-rata mungkin memerlukan tabungan sebesar $315.000. (sumber)

1a. Apakah Sesuai dengan Aturan 4%?

Aturan 4% adalah aturan umum yang menyatakan bahwa pengeluaran tahunan Anda harus 4% atau kurang dari total simpanan Anda. Jika Anda terus membelanjakan di bawah 4%, simpanan Anda seharusnya dapat bertahan lebih lama dari Anda.

Ini adalah aturan umum dan ketika Anda memasukkan ide sederhana itu ke dalam FICalc, kita melihat ada peluang keberhasilan sebesar 96,7% (Anda tidak akan kehabisan uang). FICalc adalah alat yang menyenangkan yang berjalan melalui berbagai skenario menggunakan data historis.

Aturan 4% tidak ditetapkan secara mutlak (seperti yang Anda lihat dari tingkat keberhasilan 96,7%) dan orang-orang berpendapat bahwa aturan tersebut terlalu agresif dan terlalu konservatif. Apa pun itu, saya pikir 4% adalah patokan yang berguna.

Jika Anda tidak memiliki cukup uang, Anda mungkin perlu menyesuaikan ekspektasi Anda tentang seperti apa masa pensiun nanti atau Anda perlu bekerja lebih lama untuk membangun simpanan lebih banyak lagi. Ini soal matematika sederhana, Anda perlu mengalikan pengeluaran yang diharapkan dengan 25, dan memastikan aset pensiun Anda lebih besar dari angka tersebut.

2. Dalam Urutan Apa Saya Harus Menggunakan Akun Pensiun Saya?

Pertama, strategi dasarnya adalah ini:

1. Akun kena pajak
2. Akun yang pajaknya ditangguhkan
3. Akun bebas pajak

Alasan untuk perintah ini adalah tarif pajak. Kami berharap Anda menarik dana dari akun kena pajak terlebih dahulu karena di sanalah Anda kemungkinan besar akan memperoleh keuntungan modal jangka panjang, yang dikenakan pajak pada tarif keuntungan modal jangka panjang yang menguntungkan. Anda juga kemungkinan akan memperoleh dividen yang memenuhi syarat (sekali lagi, dikenakan pajak pada tarif jangka panjang) di akun tersebut. Kedua tarif pajak tersebut lebih rendah daripada tarif pajak penghasilan biasa.

Saat Anda menarik uang dari akun yang pajaknya ditangguhkan, hasilnya biasanya dikenai pajak sebagai pendapatan biasa. Jika Anda mampu menjaga distribusi Anda di bawah pengurangan standar (atau pengurangan terperinci), kewajiban pajak Anda bisa jadi minimal.

Terakhir, akun bebas pajak adalah yang terakhir karena keuntungannya bebas pajak. Kami ingin keuntungan tersebut terus tumbuh selama mungkin. (akun bebas pajak seperti Roth IRA, dan rencana Roth 401(k) dan 403(b) yang dimulai pada tahun 2024, tidak memiliki distribusi minimum yang diwajibkan)

Ketiga sumber ini bukanlah satu-satunya sumber penghasilan Anda.

Anda mungkin akan mendapatkan Jaminan Sosial dan mungkin mantan atasan Anda menawarkan pensiun. Anda mungkin telah membeli anuitas atau mengambil pekerjaan paruh waktu. Urutan di atas adalah untuk kebutuhan pendapatan di atas apa yang dapat disediakan oleh sumber pendapatan Anda yang lain.

💵 Sasarannya di sini adalah untuk menjadi seefisien mungkin dalam hal pajak sembari memenuhi kebutuhan finansial Anda. Situasi Anda akan menentukan di mana Anda menarik dana dan ini hanyalah pedoman umum karena tarif pajak Anda akan ditentukan oleh campuran sumber pendapatan Anda.

Jika penghasilan Anda sangat sedikit, Anda dapat mempertimbangkan untuk menarik dana dari akun penangguhan pajak Anda lebih awal (atau mengonversinya ke Roth, selengkapnya di bawah) karena penghasilan tersebut akan diimbangi oleh pengurangan pajak Anda dan dengan demikian dikenakan pajak yang sangat sedikit (atau tidak sama sekali).

Jika Anda memiliki banyak penghasilan, Anda mungkin ingin menggunakan dana dalam Roth karena tidak akan meningkatkan pajak atas sumber-sumber Anda yang lain. Ini adalah permainan yang sulit untuk dimainkan, oleh karena itu mungkin masuk akal untuk meminta bantuan seorang profesional.

Berbicara tentang sumber-sumber tersebut, pertanyaan besar berikutnya adalah kapan Anda harus mengklaim Jaminan Sosial?

2a. Kapan Mengonversi ke Roth

Pada tahun-tahun ketika Anda tidak lagi bekerja dan lebih mengandalkan akun kena pajak, penghasilan Anda kemungkinan akan cukup rendah. Pada saat inilah mungkin masuk akal untuk mengonversi beberapa akun penangguhan pajak Anda menjadi versi Roth yang bebas pajak. (atau Anda dapat menariknya dan menggunakannya)

Saat Anda mengonversinya, Anda harus mengakuinya sebagai pendapatan dan membayar pajak penghasilan. Karena Anda tidak memperoleh penghasilan, Anda akan berada dalam golongan pajak yang lebih rendah. Hal ini membuat konversi menjadi lebih murah.

Anda sebaiknya berbicara dengan seorang profesional yang dapat melihat situasi dan rencana keuangan Anda untuk memberi Anda arahan tentang cara terbaik untuk mencapai hal ini (berapa banyak dan kapan). Ide dasarnya adalah jika Anda memiliki banyak uang di akun yang pajaknya ditangguhkan (lebih dari yang Anda perlukan dalam jangka waktu tersebut), Anda sebaiknya memindahkan sebagian dari uang tersebut ke akun bebas pajak sehingga dapat tumbuh lebih cepat saat Anda membutuhkannya nanti.

3. Kapan Harus Mengklaim Manfaat Jaminan Sosial?

Ini adalah salah satu keputusan tersulit yang harus diambil karena kita tidak dapat melihat masa depan. Kita tahu bahwa kita dapat memaksimalkan cek Jaminan Sosial bulanan kita ketika memperoleh kredit pensiun yang tertunda dengan menunggu hingga usia 70 tahun.

Namun, hal ini mungkin tidak sesuai dengan kebutuhan spesifik Anda, jadi tidak selalu salah jika Anda melakukannya saat sudah pensiun penuh atau lebih awal. Anda perlu memutuskan apa yang terbaik untuk Anda (dan pasangan Anda jika berlaku) dan terkadang Anda perlu bekerja sama dengan profesional keuangan untuk menyelesaikan masalah. Jika bukan profesional di dunia nyata, pertimbangkan untuk menggunakan alat bantu yang dapat memandu Anda menjawab semua pertanyaan (kami sarankan untuk memeriksa NewRetirement).

Pilihan Anda adalah untuk mengambil manfaat saat Anda langsung memenuhi syarat, menunggu hingga Usia Pensiun Penuh, atau menunggu hingga usia 70 tahun. Ada banyak faktor, mulai dari kesehatan hingga perawatan kesehatan, dan Anda ingin meninjau semuanya sebelum membuat keputusan.

Salah satu pertimbangan besar adalah jumlah manfaat yang Anda terima tergantung pada usia Anda mulai.

Ini adalah bagan manfaat pribadi saya, dari Pernyataan Jaminan Sosial saya (saya berusia 40-an, jadi puluhan tahun lagi dari “usia pensiun”):

Jika saya mengambilnya pada usia 62, saya akan mendapatkan $2.519 per bulan. Jika saya menunggu hingga usia 70, saya bisa mendapatkan $4.479 – 1,77 kali lebih banyak per bulan.

Namun jika saya mengambilnya pada usia 62, saya akan mendapatkan 92 pembayaran tambahan (8 tahun kali 12 bulan). Titik persilangan (ketika total koleksi Anda dari SS sama untuk kedua skenario) baru terjadi pada tahun ke-19 (ketika saya berusia 79).

Makanan untuk dipikirkan mengenai menunggu vs. tidak menunggu dan situasi spesifik Anda.

Jika semua ini tampak agak rumit, sayangnya memang bisa jadi rumit. Alat lain yang mungkin berguna adalah Open Social Security. Alat ini dibuat oleh Mike Piper, seorang CPA dari St. Louis, MO dan penulis Oblivious Investor (dan teman blogging saya). Dia ahli dalam bidangnya dan alatnya sangat bagus untuk membantu Anda menentukan kapan harus mengambil manfaat Jaminan Sosial.

4. Pengeluaran Pensiun Anda Tidak Akan Seragam

Seperti pengeluaran Anda saat ini, pengeluaran Anda saat pensiun tidak perlu dan kemungkinan tidak akan sama setiap tahunnya. Anda dapat mengalami tahun-tahun yang sulit dan tahun-tahun yang menguntungkan. Anda dapat memulainya dengan banyak pengeluaran dan menguranginya seiring bertambahnya usia. Anda dapat mengurangi pengeluaran di awal, mungkin untuk mendukung penundaan tunjangan Jaminan Sosial, dan kemudian meningkatkannya.

Rencana pensiun Anda juga akan memiliki persyaratan distribusi minimum. Anda diharuskan untuk mulai menarik dana dari 401(k) atau IRA Anda mulai dari usia 72 atau 73 tahun.

Saat Anda meninjau anggaran dan melihat angkanya, angka tersebut tidak bersifat mutlak. Anda dapat menyesuaikannya berdasarkan rencana jangka panjang Anda.

Penyesuaian itu penting karena risiko terbesar, terutama jika dana Anda masih sebagian diinvestasikan di pasar saham, adalah Anda kehabisan uang. Dengan meninjau rencana dan anggaran Anda, Anda dapat mempersiapkan diri untuk masa depan dan menarik aset dalam urutan yang tepat.

5. Alokasikan Kembali Portofolio Anda

Seiring bertambahnya usia, Anda harus menyesuaikan alokasi dalam portofolio Anda agar sesuai dengan kebutuhan Anda. Seseorang yang berusia 20 tahun pada dasarnya harus 100% berinvestasi di ekuitas, tetapi seseorang yang berusia 80 tahun tidak boleh. Anda dapat mengandalkan aturan 120 dikurangi usia Anda atau yang serupa, tetapi trennya sama – berinvestasilah pada aset yang “lebih aman” yang tidak terlalu fluktuatif seiring bertambahnya usia.

Ini juga berarti bahwa sebagian (besar) persentase aset investasi Anda harus dalam bentuk tunai atau investasi setara kas. Ini dapat memberikan penyangga yang baik saat pasar lebih bergejolak, seperti yang kita lihat selama tahun-tahun pandemi (dan berkali-kali sebelumnya). Dengan “dana darurat” yang lebih besar dalam aset investasi Anda, Anda tidak akan menghadapi salah satu risiko terbesar di masa pensiun – risiko urutan pengembalian.

Risiko ini terjadi saat pasar sedang lesu di awal masa pensiun. Risiko urutan pengembalian bukanlah sesuatu yang dapat Anda lakukan, selain memiliki cadangan dana yang besar sehingga Anda dapat mengabaikannya. Jika pasar turun hingga 10% dan Anda harus menarik sebagian uang Anda, aset tersebut adalah aset investasi yang tidak akan memiliki peluang untuk kembali dalam 5-10 tahun ke depan.

Jadi, saat Anda mendekati masa pensiun, ingatlah untuk menyesuaikan kembali portofolio Anda sehingga kecil kemungkinannya terpengaruh oleh risiko ini.

6. Bersikaplah Fleksibel

Terakhir, masa pensiun seharusnya tentang menikmati hasil kerja keras Anda. Apa yang Anda putuskan untuk dilakukan saat pertama kali pensiun dapat berubah seiring bertambahnya usia. Anda harus meninjau kembali rencana keuangan Anda secara berkala untuk memastikan rencana tersebut masih sesuai dengan Anda dan kebutuhan Anda.

Semoga panduan ini memberi Anda peta jalan tentang cara membuat keputusan penarikan ini, tetapi pada akhirnya kehidupan dijalani di luar perhitungan ini.