Bagaimana Walmart menggunakan pembayaran real-time untuk melawan kartu kredit

Walmart menggunakan pembayaran untuk bersaing dengan penjual layanan keuangan tradisional, sebuah strategi yang sekarang mencakup memanfaatkan tren menuju pembayaran waktu nyata dan praktik pemotongan biaya dengan memungkinkan transaksi secara langsung antar rekening bank.

Pengecer berencana untuk mengintegrasikan opsi pembayaran melalui bank dengan Clearing House Jaringan RTP dan FedSekarang sistem pembayaran real-time, yang melengkapi opsi Walmart yang sudah ada dengan memperpendek waktu pemrosesan. Sistem ini juga akan menyediakan opsi pembayaran alternatif karena Walmart mempertimbangkan masa depan program kartu kreditnya setelah keruntuhan baru-baru ini kemitraannya dengan Capital One.

Layanan pembayaran melalui bank real-time Walmart, yang merupakan bagian dari dompet digital Walmart Pay, akan tersedia pada awal tahun 2025, setelah merilis layanan aslinya awal tahun ini.

Pembayaran melalui bank, atau pembayaran antar rekening, merupakan produk yang sudah lama ada namun mulai populer selama gelombang inflasi baru-baru ini dan pertumbuhan hutang kartu kreditFintech dan pedagang telah menambahkan A2A, bersama dengan produk lain seperti pinjaman beli sekarang/bayar nanti, untuk mengurangi utang kartu kredit bergulir dan biaya lainnya. Visa dan Mastercard telah merespons dengan menambahkan produk yang mendukung pembayaran A2A dalam upaya memperluas hubungan dengan penerbit kartu.

Dengan menambahkan kecepatan pada pembayaran A2A melalui pemrosesan waktu nyata, Walmart dapat memasarkan kepada konsumen yang waspada terhadap pengeluaran kartu. Pengecer tersebut juga mengajak konsumen untuk membangun basis bagi produk layanan keuangan lainnya melalui One, perusahaan teknologi finansial yang mayoritas dimilikinya.

Langkah A2A Walmart merupakan perkembangan utama untuk pembayaran real-time, pembayaran melalui bank, dan industri ritel secara keseluruhan di AS, menurut Elisa Tavilla, direktur pembayaran debit untuk Javelin Strategy & Research.

Tiga puluh tiga persen bank menawarkan FedNow dan 43% tambahan berencana untuk menawarkannya, menurut survei oleh Arizentpenerbit American Banker. Tiga puluh delapan persen bank menawarkan RTP, dan 24% berencana untuk menawarkan RTP. Sementara pembayaran real-time berkembang di AS, negara tersebut tertinggal dari pasar lain seperti India dan Brasil dalam mengadopsi pemrosesan instan.

“Sebagai pengecer terbesar di dunia, Walmart dapat memberikan dampak penting pada cara konsumen membayar, mengingat skala, basis pelanggan, dan volume transaksi Walmart,” kata Tavilla. “Sebagian besar konsumen tidak familier dengan pembayaran melalui bank atau pembayaran instan, tetapi Walmart membantu membangun kesadaran dan adopsi.”

Meskipun memiliki pengaruh, Walmart akan menghadapi tantangan dalam mengajak konsumen untuk menggunakan sistem pembayarannya. Walmart awalnya merupakan bagian dari CurrentC milik Merchant Customer Exchange, sebuah upaya yang dipimpin oleh pedagang untuk melawan Apple Pay yang tersendat pada tahun 2016sebagiannya disebabkan oleh keengganan konsumen untuk menggunakan aplikasi pembayaran khusus pedagang.

“Sudah lama para pengecer mencoba menciptakan sistem pembayaran independen mereka sendiri, baik secara mandiri maupun melalui kerja sama dengan pengecer lain,” kata Aaron Press, direktur riset strategi pembayaran global untuk IDC. “Tantangannya adalah membuat konsumen beralih. Sistem ini hampir selalu menguntungkan pedagang tetapi memiliki nilai terbatas bagi konsumen.”

Walmart memposisikan penambahan pembayaran real-time ke A2A sebagai cara bagi konsumen untuk menghindari transaksi bertumpuk yang diproses selama satu hingga tiga hari kerja, yang dapat menimbulkan risiko cerukan.

“Membuat konsumen mendaftar untuk opsi pembayaran baru apa pun, termasuk pembayaran melalui bank, kemungkinan akan memerlukan kombinasi insentif tambahan seperti bonus pendaftaran, diskon atau potongan harga berkelanjutan, dan pengalaman pembayaran yang jauh lebih baik,” kata Press.

Jaringan waktu nyata juga merupakan pilihan yang baik untuk mendanai dompet digital, yang dapat menguntungkan Walmart, menurut Press, yang mencatat Walmart dan pedagang lain telah sukses dengan dompet milik sendiri yang memberikan insentif konsumen.

“Menambahkan insentif tambahan untuk mengelola muatan melalui jaringan waktu nyata akan menguntungkan konsumen dan pedagang,” kata Press.

Pemrosesan A2A Walmart yang diperluas akan menggunakan Jaringan NOW Fiserv, yang mendukung jaringan RTP dan FedNow, yang memungkinkan interoperabilitas antara kedua sistem.

“Kami berharap opsi baru untuk pembayaran konsumen secara real-time ini akan semakin membantu menyediakan pilihan yang lebih banyak bagi pembeli dalam membayar secara online,” kata kantor hubungan masyarakat Walmart dalam sebuah email. Fiserv tidak menanggapi permintaan komentar.

Keberhasilan Walmart akan bergantung pada seberapa baik mereka mampu mendorong konsumen untuk beralih dari kartu sebagai metode pembayaran default dalam dompet digital Walmart, kata Zil Bareisis, analis senior di Celent. “Konsumen adalah makhluk yang terbiasa, dan banyak yang menyukai keakraban, hadiah, dan keuntungan lain yang menyertai kartu.”

Tantangan kedua adalah menangani pengecualian, seperti pengembalian barang. “Apa yang akan terjadi jika pelanggan ingin mengembalikan barang ke toko?” kata Bareisis.

Pertanyaan lainnya adalah seputar pengelolaan risiko. Meskipun pembayaran real-time diselesaikan jauh lebih cepat daripada ACH, kemungkinan besar tidak akan secepat kedatangan pesan otorisasi kartu, kata Bareisis.

“Tanpa otorisasi dan jaminan pembayaran yang ditawarkan oleh skema kartu, risikonya tetap ada, yaitu pembayaran yang sudah dimulai pun mungkin tidak terbayar, sehingga pedagang menanggung risiko, terutama jika pelanggan membawa pulang banyak uang,” kata Bareisis, seraya menambahkan bahwa meskipun Walmart mungkin memiliki skala untuk mengelola risiko ini, pedagang yang ingin meniru strategi tersebut mungkin tidak akan mampu. “Saya yakin Walmart memiliki pengetahuan untuk mengelola risiko itu, tetapi banyak pedagang kecil tidak akan mampu.”