Dewan Gubernur Federal Reserve telah menghentikan tindakan penegakan hukum lainnya Grup Citi .
Kurang dari setahun setelahnya mengakhiri perintah peraturan terkait meja perdagangan valuta asing CitiThe Fed mengatakan pada hari Selasa bahwa mereka baru-baru ini mencabut perintah berusia 11 tahun terkait dengan “kekurangan” tertentu dalam Undang-Undang Kerahasiaan Bank perusahaan tersebut dan program kepatuhan anti pencucian uang.
The Fed Perintah tahun 2013 mengharuskan Citi mengambil beberapa langkah untuk meningkatkan program-program tersebut. Bank sentral saat itu mengatakan demikian Citi “kurangnya sistem tata kelola dan pengendalian internal yang efektif untuk mengawasi aktivitasnya secara memadai”. Citibank dan anak perusahaan Banamex USA sehubungan dengan risiko hukum, kepatuhan dan reputasi. Banamex USA adalah bank komersial yang disewa negara bagian California Citi nanti dimatikan.
The Fed tidak memberikan komentar pada hari Selasa mengenai keputusannya untuk menghentikan perintah tahun 2013 tersebut. Badan tersebut biasanya mencabut pesanan setelah perusahaan berhasil mengatasi masalah yang diidentifikasi dalam pesanan tersebut.
Citi menolak berkomentar mengenai masalah ini.
Perintah The Fed pada tahun 2013 diperlukan Grup Citi untuk meningkatkan pengawasan dewan terhadap program manajemen risiko kepatuhan di seluruh perusahaan, dan untuk terus meningkatkan tata kelola, struktur, dan operasi program tersebut.
Hal ini terjadi setahun setelah Banamex USA diperingatkan oleh regulator bahwa mereka perlu memperbaiki Undang-Undang Kerahasiaan Bank dan sistem anti pencucian uang sebagai bagian dari perintah persetujuan dengan Federal Deposit Insurance Corp. dan Departemen Pengawasan Bisnis California.
Perintah persetujuan FDIC lainnya terkait dengan Banamex USA diikuti pada tahun 2015. Dan dua tahun kemudian, Banamex USA setuju untuk membayar $97,4 juta kepada Departemen Kehakiman atas pelanggaran anti-pencucian uang yang terkait dengan pengiriman uang ke Meksiko.
Sementara tindakan yang diumumkan pada hari Selasa oleh The Fed merupakan perkembangan positif Citibank besar di New York ini terus berupaya memenuhi persyaratan sepasang perintah persetujuan mulai musim gugur tahun 2020. Tindakan penegakan hukum tersebut – masing-masing dari The Fed dan Kantor Pengawas Mata Uang – melibatkan masalah dengan risiko kepatuhan bank manajemen dan sistem pengendalian internal.
CEO Citi Jane Fraser mengatakan bahwa menangani perintah persetujuan tahun 2020 adalah prioritas utama bank tersebut. Upaya kepatuhan telah berjalan seiring Perombakan besar-besaran Fraser terhadap Citiyang bertujuan untuk menyederhanakan perusahaan dan meningkatkan profitabilitasnya.
Ada kemunduran. Pada bulan Juli, Citi menerima gabungan denda kejutan sebesar $136 juta dari The Fed dan OCC setelah regulator memutuskan bahwa mereka tidak bergerak cukup cepat untuk mencapai tonggak tertentu dalam rencana remediasi yang telah bertahun-tahun dibuat sebagai tanggapan terhadap perintah tahun 2020.
OCC diperlukan Citi untuk mengajukan rencana yang disetujui dewan pada pertengahan Agustus, yang menguraikan proses yang akan menentukan apakah bank memfokuskan sumber daya yang cukup untuk memperbaiki manajemen risiko dan sistem pengendalian internal. Dalam perintah terpisah, The Fed memperingatkan hal itu Citi menghadapi “hukuman tambahan atau tindakan perbaikan afirmatif tambahan” jika ada “kegagalan material untuk memperbaiki pelanggaran.”
Tindakan terbaru The Fed menandai penegakan ketiga terhadap kebijakan tersebut Citi akan dicabut dalam dua tahun terakhir. Selain pesanan terkait meja perdagangan valuta asing, OCC pada tahun 2022 menghentikan perintah persetujuan yang telah berumur satu dekade yang juga terkait dengan pengendalian anti pencucian uang.
