Chopra, CFPB: 1033 Akan Hentikan ‘Petahana’ Yang ‘Mengeksploitasi’ Data

WASHINGTON — Direktur Biro Perlindungan Keuangan Konsumen Rohit Chopra menggambarkan penolakan keras terhadap peraturan perbankan terbuka yang baru diselesaikan oleh biro tersebut sebagai upaya perusahaan keuangan untuk mempertahankan posisi dominan mereka terhadap konsumen dan pesaing yang lebih kecil.

Biro mengeluarkan aturan 1033 terakhir — dinamai berdasarkan bagian dari Undang-undang Dodd-Frank yang mewajibkan biro tersebut untuk menetapkan peraturan yang memungkinkan nasabah bank memiliki kendali lebih besar atas data keuangan mereka — pada hari Senin, membatasi upaya selama bertahun-tahun untuk mendirikan apa yang disebut perbankan terbuka di Amerika Serikat.

Bank dan organisasi perdagangan perbankan mengecam aturan terakhiryang menurut mereka akan memaksa bank untuk membagikan data sensitif konsumen kepada pihak ketiga yang tidak diperiksa. Bank Policy Institute, yang mewakili bank-bank terbesar, bergabung dengan beberapa penggugat lainnya dalam mengajukan gugatan menentang aturan pada hari Selasa.

Chopra menggambarkan penolakan terhadap peraturan tersebut sebagai upaya yang dilakukan oleh kepentingan bisnis untuk mempertahankan posisi dominan mereka atas data keuangan konsumen, dan, lebih jauh lagi, menggunakan data tersebut sebagai pusat keuntungan. Dia menambahkan bahwa ada dukungan besar dari komunitas bisnis yang lebih luas terhadap aturan perbankan terbuka.

“Saya pikir banyak petahana ingin menyimpan data konsumen dan mengeksploitasinya untuk diri mereka sendiri,” kata Chopra kepada wartawan setelah tampil di konferensi DC Fintech Week pada hari Rabu. “Saya tidak akan mengomentari tuntutan hukum apa pun, namun kami mendapat dukungan luas dari para pelaku industri yang memahami bahwa kepentingan jangka panjang sistem kami paling baik dilayani oleh persaingan yang ketat dan perlindungan data di era digital.”

Chopra mengatakan dalam sambutannya di konferensi tersebut bahwa salah satu masalah mendasar dalam cara data keuangan dibagikan saat ini adalah bahwa konsumen secara efektif harus menyetujui perjanjian berbagi data yang luas dan terkadang memberatkan sebagai imbalan atas layanan yang mereka cari, bahkan jika perjanjian tersebut memerlukan pelacakan aktivitas konsumen dengan cara yang dapat merugikan mereka.

“Kami tahu bahwa banyak perusahaan ingin menggunakan data keuangan kami untuk melakukan penetapan harga berbasis pengawasan,” kata Chopra. “Salah satu masalahnya adalah pengungkapan dan kontrak click-through lainnya telah menjadi berantakan, dan alih-alih menjadi jelas tentang apa yang terjadi, kita malah melihat cetakan kecil bahwa, nomor satu, tidak ada yang membaca, dan kedua, ketika Anda membacanya. , yang tertulis hanyalah, ‘Kami akan melakukan apa pun yang kami inginkan, selama itu sah.'”

Chopra mengatakan pekerjaan biro yang sedang berlangsung untuk mengembangkan aturan tambahan untuk agregator data di bawah Undang-Undang Pelaporan Kredit yang Adil akan sejalan dengan aturan perbankan terbuka untuk menciptakan lingkungan online yang lebih ramah konsumen dan kompetitif.

“Saya pikir masyarakat ingin data mereka digunakan untuk tujuan yang mereka inginkan, dan mereka tidak menginginkan umpan dan peralihan, dan itulah mengapa kami juga akan melanjutkan pembuatan peraturan tambahan di bawah Undang-Undang Pelaporan Kredit yang Adil untuk memastikan hal tersebut. semua pialang data yang mengumpulkan informasi tentang kami mematuhi beberapa standar yang masuk akal mengenai transparansi, akurasi, dan privasi,” kata Chopra.

Chopra menambahkan dalam sambutannya setelah konferensi bahwa persyaratan pengungkapan informasi – yang ditetapkan dalam Undang-Undang Gramm-Leach-Bliley tahun 1999 – dapat memperoleh manfaat dari pembaruan yang lebih komprehensif dari Kongres, dan mengatakan bahwa biro tersebut sedang melakukan pembicaraan dengan anggota parlemen yang tertarik pada hal tersebut. mengupayakan kerangka pengungkapan data yang lebih kuat.

“Ada dukungan luas untuk menerapkan lebih banyak perlindungan privasi terkait privasi finansial. Saya pikir ada kesepakatan bahwa pemberitahuan privasi tahunan saja tidak cukup,” kata Chopra. “Ada permasalahan yang lebih luas terkait privasi finansial. Kami tidak benar-benar mendiskusikan dengan siapa kami bekerja, namun ada banyak pihak yang tertarik dan kami selalu memberikan saran kepada mereka yang ingin memajukan hal ini, dan tentu saja ada keinginan yang kuat. di kedua sisi lorong.”

Ketika dimintai komentar mengenai gugatan bank terhadap aturan perbankan terbuka, Chopra mengatakan dia hanya punya sedikit rincian untuk dibagikan.

“Saya belum membaca keluhan mereka,” kata Chopra. “Dan saya tidak tahu apakah mereka sudah membaca peraturan kami.”