CFPB memberikan sanksi kepada Angkatan Laut Federal atas biaya cerukan yang tidak semestinya

Navy Federal, serikat kredit terbesar di AS dengan total aset $181 miliar, harus membayar pengembalian dana dan denda sebesar $95 juta setelah Biro Perlindungan Keuangan Konsumen mengutip lembaga tersebut karena mengenakan biaya cerukan ilegal.

Angkatan Laut Federal yang bermarkas di Wina, Virginia “mengumpulkan puluhan juta dolar dari biaya sampah, termasuk dari anggota militer aktif dan veteran,” Direktur CFPB Rohit Chopra mengatakan pada hari Kamis dalam siaran pers. Agensi yang memiliki melancarkan kampanye yang penuh tekad menentang praktik cerukan, dengan menyebutkan dua praktik khususnya: memungut biaya ketika anggota memiliki dana yang cukup pada saat pembelian, dan ketika anggota mengandalkan pembayaran peer-to-peer yang belum diproses.

CFPB melarang Angkatan Laut Federal membebankan cerukan dalam situasi serupa di masa mendatang. Serikat kredit juga harus mengembalikan dana sebesar $80 juta kepada anggotanya dan membayar denda sebesar $15 juta – yang merupakan penilaian CFPB terbesar yang pernah dilakukan terhadap serikat kredit. Tindakan penegakan CFPB membuat Angkatan Laut Federal mendapat teguran keras dari Ketua Administrasi Credit Union Nasional Todd Harper.

“Praktik ‘otorisasi positif, penyelesaian negatif’ dari Angkatan Laut Federal dan pembebanan biaya cerukan tidak hanya tidak adil dan menipu, namun juga menyebabkan kerugian besar bagi konsumen,” Ketua NCUA Todd Harper mengatakan pada hari Kamis dalam siaran pers. “Dalam banyak kasus, konsumen dikenakan biaya cerukan yang sama sekali tidak menyadari proses kompleks Angkatan Laut Federal terkait dengan posting transaksi dan apakah mereka akan dikenakan biaya cerukan.”

Dalam sebuah pernyataan hari Kamis, Angkatan Laut Federal mengatakan pihaknya sepenuhnya bekerja sama dengan penyelidikan CFPB dan menyetujui denda tersebut. Namun, Angkatan Laut Federal menambahkan pihaknya yakin program cerukannya mematuhi “semua undang-undang dan peraturan federal yang berlaku.”

“Penyelesaian ini memungkinkan kami untuk fokus melayani anggota kami dan keluarga mereka,” kata Navy Federal.

Denda Navy Federal terjadi setelah sejumlah bank terjerat dalam jaringan cerukan CFPB. Bank Daerah, Bank TD Dan Atlantic Union Bank yang berbasis di Richmond, Virginia telah menghadapi denda.

CFPB meluncurkan proposal pada bulan Januari yang akan mengklasifikasikan cerukan sebagai perpanjangan kredit dan biaya pembatasan yang dibebankan oleh lembaga keuangan terbesar, atau lembaga yang memiliki aset lebih dari $10 miliar, sebesar $14. Bank-bank telah menolak keras rencana tersebut. Dalam sebuah opini bulan AgustusPresiden dan CEO Asosiasi Bankir Konsumen Lindsey Johnson menulis bahwa permusuhan terhadap cerukan CFPB akan menghasilkan bantalan yang lebih tipis bagi konsumen yang kekurangan uang yang mengandalkan cerukan untuk memenuhi kebutuhan.

“Banyak konsumen juga melaporkan kurangnya alternatif kredit, yang berarti layanan cerukan memungkinkan mereka membayar tagihan tanpa harus menjual barang-barang rumah tangga, meminjam dari teman atau keluarga,” tulis Johnson.

Analis lain mengklaim lembaga keuangan, termasuk beberapa serikat kredittelah meraup keuntungan besar dari cerukan, membebani konsumen berpenghasilan rendah dan anggota layanan dengan biaya puluhan juta dolar. Harper telah menjadikan pengawasan terhadap praktik cerukan serikat kredit sebagai prioritas bagi NCUA. Awal tahun ini, untuk pertama kalinya, badan tersebut mewajibkan serikat kredit yang memiliki aset lebih dari $1 miliar untuk mengungkapkan data cerukan dalam laporan panggilan.

Dalam laporan panggilan terbarunya, Navy Federal melaporkan mengumpulkan $250,5 juta pendapatan biaya cerukan selama sembilan bulan pertama tahun 2024. Mereka mengumpulkan hampir $1 miliar biaya cerukan dari tahun 2017 hingga 2021, menurut CFPB.

Sementara itu, Angkatan Laut Federal menyatakan Program Perlindungan Cerukan Opsionalnya menawarkan kepada anggotanya alternatif terhadap pemberi pinjaman bayaran dan utang lain yang lebih mahal. Ia menambahkan bahwa mereka menawarkan program yang bertujuan membantu anggota mengatur keuangan mereka dengan lebih baik dan mengurangi ketergantungan pada cerukan. Manfaat lainnya, termasuk pembayaran dividen dan penurunan suku bunga menghasilkan atau menghemat anggota lebih dari $450 per tahun, menurut Navy Federal.

Tindakan Federal Angkatan Laut menandai tindakan penegakan hukum tingkat tinggi kedua yang diarahkan pada credit union oleh CFPB. Minggu lalu, itu menyetujui Vystar Credit Union dengan aset $14,7 miliar di Jacksonville, Florida, karena gangguan dalam peluncuran sistem operasi baru pada tahun 2022 yang membatasi akses anggota ke akun mereka selama berbulan-bulan.