Evolve Bank memenangkan mosi untuk menolak gugatan; Yotta bertengkar

Evolve Bank telah mendapatkan kemenangan sementara dalam pertempuran hukum di antara perusahaan yang terkena dampak kebangkrutan Synapse, yang menyebabkan ratusan ribu pelanggan Fintech tanpa akses ke uang mereka.

Trina Thompson, seorang hakim Pengadilan Distrik Federal California Utara, menolak gugatan Yotta Technologies terhadap Evolve pada 15 Mei, memerintahkan Yotta untuk memberikan rincian lebih lanjut dalam pengaduan yang diubah.

“Kami senang bahwa hakim memberikan mosi kami untuk memberhentikan,” kata seorang juru bicara Evolve. “Kami telah menyatakan sejak awal bahwa klaim tidak memiliki prestasi, dan kami bersyukur bahwa pengadilan setuju.”

Penyedia aplikasi tabungan Yotta memiliki waktu hingga 2 Juni untuk mengajukan permohonan yang diubah.

“Kami bermaksud untuk mengajukan pengaduan yang diubah oleh tenggat waktu dan tetap berkomitmen untuk mengejar kasus ini,” kata CEO Yotta Adam Moelis kepada bankir Amerika. “Selain itu, kami akan terus melakukan segala yang kami bisa untuk membantu deposan mendapatkan dana mereka kembali secara penuh.”

Peran Synapse dalam Kemitraan Fintech dan Runtuhnya

Synapse yang berbasis di San Francisco adalah penyedia middleware perbankan-sebagai-layanan. Ini menghubungkan fintechs dengan bank untuk layanan yang hanya dapat disediakan oleh bank charter, seperti setoran yang diasuransikan FDIC, dan memelihara buku besar untuk kedua belah pihak. Ini bermitra dengan Evolve Bank, Lineage Bank, AMG National Trust dan American Bank.

Ketika Synapse bangkrut, keempat bank mengembalikan beberapa dana pelanggan Fintech, tetapi wali kebangkrutan mengatakan di suatu tempat antara $ 65 juta dan $ 95 juta dana pelanggan tidak ada. Buku besar yang dikelola oleh Synapse dan bank tidak berbaris, dan masing -masing pihak yakin catatannya akurat. Evolve Bank menuduh Synapse memberikan pernyataan yang menyesatkan untuk mengakhiri pelanggan. Perwakilan Synapse telah mengklaim Evolve Evolve secara tidak benar dikurangi biaya dari “untuk manfaat dari” akun yang dimiliki untuk pelanggan fintech -nya.

Tuduhan Utama dalam Pengaduan Yotta terhadap Evolve

Gugatan Yotta, yang diajukan pada bulan September 2023, diduga berevolusi “benar -benar gagal dalam tugas paling mendasar bagi pelanggannya, menyalahgunakan dan/atau salah menempatkan puluhan juta dolar dalam dana pelanggan.”

Menurut pengaduan tersebut, Evolve secara tidak tepat dikurangi biaya analisis akun $ 25 juta dan biaya pemrosesan pembayaran dari “untuk manfaat” sinapse akun yang dikelola untuk klien fintechnya beberapa kali. (Menurut Evolve, dakwaan ini adalah bagian dari kontraknya dengan Synapse; perwakilan Synapse mengatakan tuduhan itu tidak pernah disepakati.)

Gugatan Yotta juga mengklaim bahwa Evolve merusak migrasi fintech lain, Merkurius, dari perangkat lunak Synapse ke sistem Evolve, dan secara tidak sengaja memberi Merkurius atau pelanggannya hampir $ 50 juta lebih dari yang berhak. Mercury membantah bahwa mereka menerima uang tambahan dalam migrasi ini.

Di Evolve mosi untuk memberhentikanitu menantang manfaat hukum dari gugatan Yotta.

“Setelan Yotta adalah upaya transparan untuk menempatkan tanggung jawab Synapse pada Evolve karena Synapse terlindung dari gugatan yang sedang menunggu kebangkrutan,” kata mosi itu. “Masalah itu – bahwa itu adalah perilaku Synapse dan bukan Evolve yang menjadi masalah – menginfeksi setiap aspek klaim Yotta.”

Evolve tidak menyangkal bahwa biaya yang dikutip oleh Yotta, atau bahwa itu mungkin telah mengurangi mereka dari akun yang salah.

Mengapa hakim menolak gugatan Yotta terhadap Evolve

Thompson mengatakan Yotta tidak secara memadai menuduh keterlibatan Synapse dalam kasus ini, dan dia memerintahkan Yotta untuk menentukan perilaku Synapse dalam pengaduan yang diamandemen. Hakim juga mengatakan pengaduan itu harus merinci WHO, What, When, di mana dan bagaimana dugaan penipuan, di bawah Peraturan 9B dari Peraturan Federal Prosedur Sipil.

Menciptakan pengaduan yang diamandemen akan menjadi tantangan bagi Yotta, kata Todd Baker, seorang senior di Pusat Richman untuk Bisnis, Hukum & Kebijakan Publik di Universitas Columbia, dan Kepala Sekolah Konsultasi Broadmoor.

“Ini adalah masalah ayam-dan-telur, karena tanpa penemuan Yotta berada dalam situasi yang sulit membuktikan tingkat tindakan yang dapat disalahkan oleh Evolve personel yang diperlukan untuk klaimnya berdasarkan hukum,” kata Baker.

Kasing ini adalah salah satu dari banyak tuntutan hukum terhadap Evolve dan tiga bank sinaps lainnya.