Daftar pelanggar berulang di luar bank CFPB sudah aktif

Registrasi non-bank Biro Perlindungan Keuangan Konsumen untuk menangani perusahaan yang berulang kali melakukan pelanggaran mulai berlaku minggu ini, meningkatkan kekhawatiran bahwa perusahaan akan lebih cenderung melawan tindakan penegakan hukum agar tidak dipermalukan di depan umum.

Konferensi Pengawas Bank Negara menentang pembuatan daftar tersebut sejak konsepsinya, dengan alasan bahwa CFPB melampaui kewenangannya dan tidak perlu mengidentifikasi bank-bank non-bank yang tunduk pada perintah publik karena Sistem Perizinan Multinegara Nasional telah melakukan hal tersebut. CSBS prihatin dengan pelaporan yang berlebihan dan biaya yang harus ditanggung bank-bank non-bank terkait dengan pemeliharaan kepatuhan terhadap dua pencatatan, yang dapat menyebabkan kebingungan.

Pendaftaran CFPB mewajibkan bank-bank non-bank yang menyediakan jasa keuangan kepada konsumen dan telah melanggar undang-undang perlindungan konsumen lokal, negara bagian dan federal ditambah perintah pengadilan untuk mendaftarkan semua tindakan publik ke biro. Hal ini mengharuskan perusahaan untuk memberikan salinan perintah publik dan informasi terkini setiap tahunnya dan memverifikasi kepatuhan mereka – sebuah ketentuan yang menurut beberapa ahli dapat menjadi poin penting dalam perjanjian penyelesaian.

“Saya memperkirakan target investigasi penegakan peraturan negara, terutama ketika regulator mengambil posisi hukum yang ekspansif atau agresif, akan kurang bersedia untuk menyelesaikan masalah hanya untuk menghilangkan kekhawatiran regulator,” kata Jeff Naimon, partner di Orrick. Herrington & Sutcliffe LLP.

Jonathan Pompan, mitra di Venable, disebut registri “sebuah harta karun berupa informasi online yang akan tersedia untuk dilihat semua orang,” dan “sebuah langkah yang pasti akan membuat lembaga keuangan nonbank semakin tidak nyaman.”

Direktur CFPB Rohit Chopra mengatakan pendaftaran diperlukan untuk memastikan biro dapat mengidentifikasi pelanggar berulang yang gagal mematuhi ketentuan pesanan yang ada atau terlibat dalam pelanggaran tambahan terhadap undang-undang perlindungan konsumen. CFPB mengeluarkan aturan terakhir pada bulan Juni, setelah mengusulkan pada tahun 2022 untuk membuat database pelanggar non-bank yang dikatakannya akan mengatasi kurangnya informasi yang komprehensif tentang perintah yang dikeluarkan terhadap nonbank.

Brandon Milhorn, presiden dan CEO CSBS, mengatakan CFPB belum membuktikan adanya masalah residivisme di lembaga nonbank sehingga memerlukan pembuatan pencatatan.

“Kami kecewa CFPB melanjutkan pencatatan ketertiban umum dan tetap berpegang pada kekhawatiran yang diungkapkan oleh regulator negara bagian selama proses konsultasi,” kata Milhorn.

Regulator negara bagian mengawasi kepatuhan terhadap keduanya undang-undang keuangan konsumen negara bagian dan federal, lingkup yang diklaim CSBS jauh lebih luas daripada kewenangan CFPB. CFPB memiliki wewenang utama untuk mengawasi dan memeriksa bank-bank yang memiliki aset lebih dari $10 miliar. Badan ini juga mengawasi lembaga-lembaga non-bank dari berbagai ukuran di pasar-pasar tertentu seperti perusahaan hipotek, pemberi pinjaman gaji dan pemberi pinjaman mahasiswa, dan juga dapat mengawasi peserta yang lebih besar di pasar non-bank lainnya, dan memastikan kepatuhan terhadap undang-undang perlindungan konsumen.

CSBS berusaha memastikan adanya keselarasan antara pencatatan CFPB dan NMLS untuk mencegah kebingungan industri dan pelaporan yang berlebihan, kata Milhorn.

NMLS melacak lebih dari 350.000 entitas dan individu berbagai industri termasuk penyedia layanan uang, perusahaan pencairan cek, akses upah dan pemberi pinjaman gaji, serta penagih utang pihak ketiga dan perusahaan perbaikan kredit. Nonbank yang terutama menyediakan jasa keuangan langsung kepada konsumen memiliki izin dari negara. Meskipun regulator negara bagian dan federal dapat menyewa bank, hanya regulator negara bagian yang memiliki wewenang untuk memberikan izin kepada lembaga non-bank yang melayani konsumen.

CSBS meluncurkan NMLS pada tahun 2008 untuk mengelola dan memantau pemberi pinjaman hipotek, pialang, dan pemberi pinjaman individu setelah krisis keuangan. Kongres mengamanatkan sistem perizinan dan pendaftaran nasional melalui Undang-Undang Perizinan Hipotek yang Aman dan Adil tahun 2008, yang dikenal sebagai UU SAFE. Pada tahun 2010, regulator negara bagian meluncurkan NMLS Consumer Access, sebuah database yang dapat dicari yang memungkinkan masyarakat untuk memeriksa apakah suatu tindakan regulasi telah diambil terhadap perusahaan atau individu yang memiliki lisensi.

“Mewajibkan pengesahan kepatuhan terhadap tindakan negara dapat menempatkan Biro tersebut untuk menjalankan wewenang pengawasan dan penegakan hukum terhadap undang-undang yang CFPB belum diberikan wewenang tersebut, dan hal ini dapat menimbulkan tantangan serius terhadap upaya pengawasan dan penegakan negara,” kata CSBS. dalam surat komentar tahun lalu.

Beberapa kritikus terhadap pencatatan tersebut menyatakan bahwa pemberi pinjaman hipotek nonbank dan perusahaan lain mungkin tidak ingin menyelesaikan tindakan negara jika persyaratan sertifikasi tahunan mereka dipublikasikan. Akibatnya, pencatatan tersebut mungkin mempunyai efek yang tidak diinginkan yaitu mendorong lebih banyak masalah penegakan hukum ke dalam resolusi pengawasan yang bersifat rahasia. Selain itu, perintah persetujuan biasanya memiliki perjanjian yang menyatakan bahwa perusahaan tidak boleh melanggar hukum, yang mencakup larangan negara atas “tindakan dan praktik yang tidak adil atau menipu,” yang dikenal sebagai UDAP, atau harus menjalankan program manajemen kepatuhan untuk mengatasi kepatuhan. Ketentuan seperti itu sulit untuk disertifikasi dan mungkin harus dinegosiasi ulang, kata beberapa pengacara.

“Saya mengharapkan semua target investigasi untuk menegosiasikan keringanan hukuman secara lebih dekat dengan memperhatikan persyaratan sertifikasi tahunan registri baru,” kata Naimon.

Clay Coon, penasihat khusus pemeriksaan pengawasan di CFPB, mengatakan perusahaan tidak perlu mendaftar terlebih dahulu untuk mendapatkan pesanan.

“Tolong jangan mendaftar terlebih dahulu karena Anda berpikir suatu saat Anda mungkin perlu mendaftar,” kata Coon pada bulan September saat dihubungi untuk menjawab pertanyaan teknis. Registri ini tidak termasuk bank dan credit unions.

CFPB telah tenggat waktu kepatuhan berjenjang. Peserta yang lebih besar yang diawasi CFPB memiliki waktu hingga 14 Januari 2025 untuk mendaftar, sedangkan nonbank yang diawasi CFPB lainnya memiliki waktu hingga 14 April 2025. Nonbank lainnya memiliki waktu hingga 14 Juli 2025 untuk mendaftar.